五、三日K線和多日K線組合的研判

1.黃昏星

黃昏星是由三根線形構(gòu)成。黃昏星如出現(xiàn)在上升趨勢(shì)中，首先是一根順勢(shì)的長(zhǎng)陽線，其次是一根向上跳空的小實(shí)體線形，顏色不拘，陰陽均可。最后是實(shí)體向下跳空的長(zhǎng)陰線，收盤價(jià)深入第一根陽線的實(shí)體之內(nèi)。如果第二根線形是十字線，形態(tài)便是黃昏十字星，如圖2-81所示。

圖2-81黃昏星

●在上升走勢(shì)中，當(dāng)走勢(shì)發(fā)展至極端的境界時(shí)，黃昏星形態(tài)出現(xiàn)順勢(shì)的長(zhǎng)陽線。

●如出現(xiàn)第二根實(shí)體很小的線形，則代表先前的漲勢(shì)轉(zhuǎn)變?yōu)椤凹澎o”。

●由先前的寂靜狀態(tài)出現(xiàn)一根長(zhǎng)陰線。

●黃昏星組合線形的上影線愈長(zhǎng)，它的空頭氣氛愈濃，反轉(zhuǎn)的可能性就愈大。

●當(dāng)?shù)谌€的陰體部分超過陽體，組合線形變?yōu)殛庴w，空頭控制了全局。實(shí)體愈大，空頭愈強(qiáng)。

●把三天的成交量加在一起就可計(jì)算出換手率。換手率愈高，莊家出貨的可能性就愈大。

在這個(gè)排列中，務(wù)必等待第三根長(zhǎng)陰線的確認(rèn)。因?yàn)樵谇皟筛€形完成時(shí)，我們只知道先前的漲勢(shì)已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)槎嗫战┏志置?，唯有第三根長(zhǎng)陰線出現(xiàn)，才能確認(rèn)空頭已經(jīng)掌握大局。

(1)黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例一

圖2-82是上海江西紙業(yè)(600053)在1999年12月至2000年4月的日K線和成交量走勢(shì)圖，這是黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例一。

●A處的第一個(gè)交易日是一根放量長(zhǎng)陽線，第2個(gè)交易日向上跳空高開，當(dāng)日收出一顆帶長(zhǎng)上影線的紡錘線，成交量達(dá)到天量。第3個(gè)交易日向下跳空低開，收出一根放量長(zhǎng)陰，這三天走出了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的黃昏星的形態(tài)。放天量的紡錘線說明莊家在天價(jià)處采用摜壓手段大量派貨。此時(shí)股價(jià)將會(huì)反轉(zhuǎn)，投資者應(yīng)盡快離場(chǎng)。

圖2-82黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例一

●A處黃昏星三天的成交量分別是593萬股、1180萬股和737萬股，三天的總成交量達(dá)到2510萬股，三天的換手率高達(dá)43％。這是莊家派貨的多頭陷阱，在這里接貨的投資者均掉進(jìn)了莊家的多頭陷阱。

●請(qǐng)注意圖中一個(gè)有趣的現(xiàn)象：E處也是黃昏星的標(biāo)準(zhǔn)形態(tài)，很多投資者會(huì)認(rèn)為黃昏星是頭部，應(yīng)賣出手中的股票。特別是一根放量長(zhǎng)陽后緊跟著放出天量帶長(zhǎng)上影線的紡錘線或十字線，很多投資者也會(huì)認(rèn)為這是莊家出貨而賣出自己的股票，導(dǎo)致判斷錯(cuò)誤。這是不清楚莊家的空頭陷阱詭計(jì)而誤入歧途。

●圖中的E處是莊家制造的空頭陷阱，并利用這個(gè)空頭陷阱收集籌碼。在這時(shí)賣貨的投資者均掉進(jìn)了莊家的空頭陷阱。原因有三：一是黃昏星的出現(xiàn)發(fā)生在股價(jià)上升的中途(股價(jià)從9元拉升到11元左右)，莊家收集的籌碼不多；二是E處的第一根放量長(zhǎng)陽過前期頭部，并形成一根下檔價(jià)格支撐線；三是長(zhǎng)陽后是一根放量的紡錘線，這根紡錘線是莊家在低位大量強(qiáng)行建倉產(chǎn)生的。

●E處黃昏星三天的成交量分別是642萬、916萬和336萬股，三天的總成交量達(dá)到1894萬股，換手率高達(dá)32％。從這里可以看出莊家建倉的力度是很大的。

●如前所述，紡錘線出現(xiàn)在高位是派發(fā)籌碼，出現(xiàn)在低位是收集籌碼。黃昏星的組合線形是一根帶長(zhǎng)上影線的紡錘線，所以，它在不同股價(jià)的位置所起的作用與紡錘線相同。

(2)黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例二

圖2-83是上海浙江東日(600113)在1999年8月至2000年6月的日K線和成交量走勢(shì)圖，這是黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例二。

圖2-83黃昏星的實(shí)戰(zhàn)案例二

●A處的第一個(gè)交易日是一根放量長(zhǎng)陽線，第2個(gè)交易日向上跳空高開，當(dāng)日收出一顆帶長(zhǎng)上影線的紡錘線，成交量達(dá)到天量。第3個(gè)交易日向下跳空低開，收出一根放量長(zhǎng)陰。這三天走出了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的黃昏星的形態(tài)。放天量的紡錘線說明莊家在天價(jià)處采用摜壓手段大量派貨，股價(jià)即將反轉(zhuǎn)，投資者應(yīng)盡快離場(chǎng)。

●A處黃昏星三天的成交量分別是391萬股、764萬股和327萬股，三天的總成交量達(dá)到1482萬股，換手率高達(dá)37％。這是莊家因派貨需要所設(shè)置的多頭陷阱，在這里接貨的投資者均掉進(jìn)了莊家的多頭陷阱。

●B處是一根過前期三個(gè)頭部的放量長(zhǎng)陽。

●C處是放量長(zhǎng)陽的中點(diǎn)，形成了股價(jià)下檔支撐線。

★小結(jié)：從上面的兩個(gè)例子可以看出，黃昏星的組合線形是一根紡錘線，當(dāng)它出現(xiàn)在股價(jià)高位時(shí)是莊家為了派貨而設(shè)置的多頭陷阱。

2.晨星

圖2-84是典型的晨星排列。第二根線形的實(shí)體與前后的實(shí)體之間都存在缺口。以組合線形來看，第三根線形的收盤價(jià)愈深入第一根黑線實(shí)體的內(nèi)部，組合線形的下影線就愈長(zhǎng)，多頭形態(tài)的氣勢(shì)也就愈濃。

圖2-84晨星

●在下降走勢(shì)中，當(dāng)股價(jià)下降到最低點(diǎn)時(shí)，晨星形態(tài)出現(xiàn)順勢(shì)的長(zhǎng)陰線。

●第二根是實(shí)體很小的線形，代表先前的跌勢(shì)動(dòng)力已耗盡。

●由先前的跌勢(shì)狀態(tài)出現(xiàn)一根長(zhǎng)陽線。

●晨星組合線形的下影線愈長(zhǎng)，它的多頭氣氛就愈濃，反轉(zhuǎn)的可能性愈大。

●當(dāng)?shù)谌€的陽線實(shí)體超過第一根陰線實(shí)體，組合線形變?yōu)殛栿w(圖形第二組)，說明多頭控制了全局。實(shí)體愈大，多頭氣氛愈強(qiáng)。

在這個(gè)排列中，務(wù)必等待第三根長(zhǎng)陽線的確認(rèn)。這是因?yàn)樵谇皟筛€形完成時(shí)，我們只知道先前的跌勢(shì)已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)槎嗫战┏值木置?。唯有第三根長(zhǎng)陽線出現(xiàn)后，我們才能確認(rèn)多頭已經(jīng)掌握了大局。

(1)晨星的實(shí)戰(zhàn)案例一

圖2-85是上海江西紙業(yè)(600053)1998年6月至10月的日K線和成交量走勢(shì)圖。這是實(shí)戰(zhàn)中晨星形態(tài)案例一。

圖2-85晨星實(shí)戰(zhàn)舉例一

●A處第1個(gè)交易日收出一根中陰線，第2日向下跳空低開收出一個(gè)十字線，第3日向上跳空高開，當(dāng)日收出一根小陽。這三根K線組成了一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的晨星形態(tài)。

●晨星形態(tài)的出現(xiàn)，形成了一根底部股價(jià)支撐線。所以投資者在這里進(jìn)場(chǎng)是最安全的，這是長(zhǎng)、中和短線投資者進(jìn)貨的好機(jī)會(huì)。晨星形態(tài)是一個(gè)底部形態(tài)，無需成交量配合。中、長(zhǎng)線和短線投資者可以進(jìn)場(chǎng)建倉。

●B處是一個(gè)跳空缺口形成的下檔價(jià)格支撐線。在圖中可看到，股價(jià)跌到支撐線后又開始反彈。