一、過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)

　　許多券商與財(cái)產(chǎn)/意外傷害承保人訂立協(xié)議，保護(hù)自己及其注冊(cè)代表不必為工作中的疏忽承擔(dān)責(zé)任。從事個(gè)體經(jīng)營(yíng)的規(guī)劃師應(yīng)該通過(guò)保險(xiǎn)公司購(gòu)買保險(xiǎn)。券商、保險(xiǎn)公司以及投資公司的注冊(cè)代表，可以直接從公司獲取過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)。

　　券商和其注冊(cè)代表的關(guān)系，屬于負(fù)責(zé)人和代理人的關(guān)系。負(fù)責(zé)人可能要為其代理人的行為負(fù)法律責(zé)任。但是，券商這種負(fù)責(zé)人為代理人購(gòu)買保險(xiǎn)的機(jī)制，遠(yuǎn)遠(yuǎn)不同于其他職業(yè)。券商會(huì)資助一種“團(tuán)體”保險(xiǎn)計(jì)劃，這種保險(xiǎn)，作為券商委任代理的一種條件，一般要求其所有注冊(cè)代表都要購(gòu)買。

　　券商資助團(tuán)體過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)計(jì)劃的目的，是當(dāng)他們共同的客戶提起索賠時(shí)，保證其注冊(cè)代表可以證明自己的財(cái)務(wù)責(zé)任。但是券商要了解，如果該計(jì)劃被證明不能提供充分保障，那么，通過(guò)資助該保險(xiǎn)計(jì)劃，該券商就變成了最后被訴求的承保人。換言之，券商一定要保證其資助的保險(xiǎn)計(jì)劃能提供充分保障。

　　想象一下最壞的情況:一位投資者同時(shí)向券商和注冊(cè)代表索賠，最后判券商敗訴,但是由于保單的某些特點(diǎn)，沒(méi)能對(duì)注冊(cè)代表提供保護(hù)，導(dǎo)致其損失慘重。該注冊(cè)代表轉(zhuǎn)而對(duì)保險(xiǎn)公司和券商采取了法律行動(dòng)。該注冊(cè)代表指出以下幾點(diǎn)：

　?。?）券商要求注冊(cè)代表加入保險(xiǎn)計(jì)劃。

　　（2）券商告知注冊(cè)代表：該計(jì)劃有許多其他計(jì)劃不具備的特點(diǎn)。

　　（3）該計(jì)劃的概要并未提及該保單的某些特點(diǎn)會(huì)導(dǎo)致對(duì)注冊(cè)代表保護(hù)不足。

　?。?）注冊(cè)代表相信該保險(xiǎn)的保護(hù)是充分的，因?yàn)樗玫搅巳痰耐耆夂驼J(rèn)可。

　　（5）遠(yuǎn)在索賠之前，注冊(cè)代表就曾向券商的合規(guī)部詢問(wèn)過(guò)保單的情況，但該部門卻拒絕回答。

　　這一不愉快訴訟說(shuō)明，與承保人的合約關(guān)系必須能夠提供充分保護(hù)，并且要無(wú)條件地披露保單信息，這樣，注冊(cè)代表能夠在得到充足信息的情況下，決定是否購(gòu)買保單，從而券商免去被起訴的危險(xiǎn)。

　　二、承保范圍

　　通過(guò)券商來(lái)購(gòu)買團(tuán)體保險(xiǎn)這種現(xiàn)象之所以普遍存在，是因?yàn)?，有一段時(shí)期大多數(shù)注冊(cè)代表（即使不是全部）都是公司雇員的身份，他們參加公司內(nèi)部的培訓(xùn)計(jì)劃，接受廣泛培訓(xùn)。注冊(cè)代表主要進(jìn)行的是證券交易，其他的領(lǐng)域則很少涉及。但是現(xiàn)在情況完全不同，券商與注冊(cè)代表的關(guān)系也發(fā)生了很大變化。

　　今天典型的注冊(cè)代表是獨(dú)立立約人，他們所從事的許多活動(dòng)都與券商沒(méi)有直接關(guān)聯(lián)。如前所述，這些活動(dòng)可能包括理財(cái)規(guī)劃、資產(chǎn)分配、投資管理（無(wú)論有或沒(méi)有自由裁量權(quán)）、銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品（包括壽險(xiǎn)、健康險(xiǎn)、傷殘險(xiǎn)及年金）以及其他各類服務(wù)，包括會(huì)計(jì)或法律服務(wù)、信托服務(wù)、第三方養(yǎng)老金計(jì)劃管理以及精算服務(wù)等。盡管沒(méi)有哪個(gè)券商的保單能夠涵蓋所有這些服務(wù)領(lǐng)域，但是如果一張保單的承保范圍狹小到只涵蓋證券銷售，那么它肯定達(dá)不到要求。制定通用型團(tuán)體保險(xiǎn)計(jì)劃必然會(huì)導(dǎo)致不滿情緒，更不用說(shuō)資助該計(jì)劃的券商和投資顧問(wèn)還可能要承擔(dān)賠償責(zé)任。如果該計(jì)劃是被強(qiáng)制要求購(gòu)買的，結(jié)果將會(huì)更糟。

　　三、之前行為承保

　　只有當(dāng)注冊(cè)代表成為資助團(tuán)體的成員時(shí)，才有可能加入團(tuán)體保險(xiǎn)計(jì)劃，其前提是業(yè)務(wù)領(lǐng)域和保險(xiǎn)關(guān)系都適合這一計(jì)劃。但是現(xiàn)實(shí)的情況則大不相同。注冊(cè)代表從一位券商處轉(zhuǎn)到另一位券商處，或?qū)⑵錁I(yè)務(wù)從收取傭金為主變?yōu)槭召M(fèi)為主，這種行為變得越來(lái)越普遍。注冊(cè)代表調(diào)整業(yè)務(wù)后，其在券商處購(gòu)買的保險(xiǎn)并沒(méi)有得到相應(yīng)調(diào)整。更糟糕的是，對(duì)于在前任券商處以注冊(cè)代表身份提供的服務(wù)，該保險(xiǎn)根本不能提供保障。

　　四、避免訴訟

　　“預(yù)防是最好的治療”這句格言適用于所有希望避免訴訟的理財(cái)規(guī)劃師。在維護(hù)客戶財(cái)務(wù)健康的同時(shí)，顧問(wèn)也應(yīng)該確保自己的安全。下面的四點(diǎn)原則，可以教你怎樣應(yīng)對(duì)未來(lái)的麻煩。

　　◆保留信息溝通和披露的證明文件許多壽險(xiǎn)代理、為客戶簽訂保單的理財(cái)規(guī)劃師都沒(méi)有意識(shí)到，證明其對(duì)客戶進(jìn)行過(guò)信息披露的文件有多重要。過(guò)失與疏忽索賠的輸贏，常常取決于代理能否使法庭相信，他曾經(jīng)向客戶作過(guò)專業(yè)性的信息披露，而如果客戶能認(rèn)真考慮這些信息的話，就可以避免這場(chǎng)損失，或者損失不會(huì)這么嚴(yán)重。

　　披露信息是客戶和代理對(duì)于保單銷售中的技術(shù)性問(wèn)題所進(jìn)行的溝通，其中包括客戶和代理雙方的責(zé)任和義務(wù)。如果法庭或仲裁人認(rèn)為代理誤導(dǎo)了客戶，使其認(rèn)為該公司將支付保單承保范圍以外的索賠，那么代理將是第一位進(jìn)行賠款的人，賠付法庭認(rèn)為其所承諾過(guò)的金額。審判該案件的是富有同情心的陪審團(tuán)、法官或仲裁人，他們會(huì)衡量客戶的口頭描述和代理所保留的多年前的證明文件哪一個(gè)更可信。

　　避免銷售過(guò)程中的過(guò)失與疏忽索賠非常重要。在庭審過(guò)程中，誠(chéng)實(shí)和正直會(huì)贏得優(yōu)勢(shì)，而糟糕的記憶力則肯定會(huì)使其處于不利地位。法律要求法官要對(duì)理財(cái)規(guī)劃師進(jìn)行公正的庭審，但是能否向法庭出示其全面披露信息的證明，則是職業(yè)顧問(wèn)的責(zé)任。他需要證明的內(nèi)容包括：客戶需要該保險(xiǎn)或同意購(gòu)買該保險(xiǎn)，他對(duì)于客戶所提出的問(wèn)題給予了充分、誠(chéng)實(shí)地解答。那些只依賴于片斷的記憶，而不能提供證明文件的專業(yè)人士，是不會(huì)得到信任的。

　　在保險(xiǎn)和證券銷售過(guò)程中，有幾種情況非常需要你保留披露證明。

　　其一，顧問(wèn)向客戶陳述服務(wù)內(nèi)容時(shí)，要保留簡(jiǎn)介信，因?yàn)樗偨Y(jié)了客戶的需求和擔(dān)憂，并解釋了為什么后面敘述的服務(wù)能夠解決這一財(cái)務(wù)狀況。

　　其二，進(jìn)行申請(qǐng)時(shí)，保留客戶的申請(qǐng)表。

　　其三，交付保單和憑證時(shí)，也要留下相關(guān)證明。

　　◆保留記錄5年以上與其他許多疏忽索賠相比，理財(cái)規(guī)劃師和保險(xiǎn)代理面對(duì)的訴訟更難抗辯。律師們通常都會(huì)在法定追責(zé)期快到期時(shí)才會(huì)提起訴訟。根據(jù)《優(yōu)秀保險(xiǎn)律師和調(diào)停人最佳指南》，保險(xiǎn)合同的追責(zé)年限是4年，而侵權(quán)索賠的追責(zé)期限只有1年。

　　但是，代理或規(guī)劃師銷售的保單之類的書面合同，由于其具有后續(xù)修改和周期性服務(wù)的特點(diǎn)，其追責(zé)期限常常會(huì)被延長(zhǎng)。這可能會(huì)導(dǎo)致當(dāng)時(shí)的事實(shí)變得模糊不清，或者難以證實(shí)。如果能夠留有證明文件，那么它將有助于重現(xiàn)當(dāng)時(shí)的環(huán)境狀況。

　　◆確定客戶明了其責(zé)任，理解其決策引起訴訟的原因，常常是客戶沒(méi)能完全披露其過(guò)去的健康史，包括其撫養(yǎng)人的全部健康史。在受理中等或大宗索賠時(shí)，保險(xiǎn)公司會(huì)調(diào)查醫(yī)生或醫(yī)院過(guò)去對(duì)該客戶的治療歷史，并將其與客戶原始申請(qǐng)表中的信息作比較。

　　如果客戶在保險(xiǎn)申請(qǐng)表中，謊報(bào)了其過(guò)去的健康歷史，則保險(xiǎn)公司可以廢止其從最初申請(qǐng)之日起的全部保險(xiǎn)。該公司將從所有已付保費(fèi)中扣除已經(jīng)給付的賠償金，將余額歸還客戶。如果保費(fèi)不足以抵消賠償金額，保險(xiǎn)公司可以要求客戶支付余額。

　　誰(shuí)來(lái)承擔(dān)損失呢？保險(xiǎn)代理總是被描述成壞人，因?yàn)樗麄兯峁┑谋ｋU(xiǎn)，并不是客戶認(rèn)為其所購(gòu)買的，或被許諾的那一種。而理財(cái)規(guī)劃師則被認(rèn)為總是建議客戶去冒險(xiǎn)，盡管明知這種選擇是錯(cuò)誤的。

　　如果保險(xiǎn)公司廢止了客戶的保險(xiǎn)，那么法庭很可能要求代理償付索賠。因此保險(xiǎn)代理需要用客戶署名，并填寫日期的聲明書證明自己提供了全面信息披露，這一點(diǎn)非常重要。

　　理財(cái)規(guī)劃師的披露要求不僅限于保險(xiǎn)，其中還包括風(fēng)險(xiǎn)承受、退休計(jì)劃，甚至職業(yè)選擇。由于綜合計(jì)劃涉及的范圍很廣，因此對(duì)于披露的要求也更高。客戶是否理解分散性原則？客戶是否理解美元成本平均法？客戶是否理解將更多的錢投入合格的退休計(jì)劃，而用少部分購(gòu)買保險(xiǎn)這種選擇？

　　◆用法律舉證聲明保護(hù)自己除申請(qǐng)表上的回答內(nèi)容所導(dǎo)致的訴訟之外，還有一點(diǎn)也會(huì)引起大量訴訟，那就是對(duì)于客戶提交申請(qǐng)時(shí)保險(xiǎn)公司所作的承諾，客戶和保險(xiǎn)公司有不同的理解。律師可以幫助起草書面申請(qǐng)書的措辭，類似于“除本保單所寫、所保證或者公司手冊(cè)及保單樣本（若要求）所描述的承保范圍外，沒(méi)有對(duì)其他險(xiǎn)別進(jìn)行許諾或暗示。對(duì)于承保范圍的疑問(wèn)必須以書面形式隨同申請(qǐng)一起提交。”類似的證明文件適用于傷殘險(xiǎn)和醫(yī)療險(xiǎn)。

　　在客戶提交申請(qǐng)時(shí)建立披露證明這一做法，并不會(huì)消除被起訴的可能。在某些案例中，如果客戶被拒絕理賠，他可能會(huì)提起索賠訴訟，但是當(dāng)代理的證明文件被審查后，該索賠就會(huì)被撤銷。在訴訟或仲裁中，完備的證明文件可以幫助法律顧問(wèn)找到更多的抗辯點(diǎn)。在很大程度上，它也可以幫助客戶獲得正確的保險(xiǎn)，因?yàn)榭蛻裘靼姿麄冊(cè)谔顚懮暾?qǐng)表時(shí)，要做到非常精確。

　　法庭的職能是減輕受害方的損失。除非理財(cái)規(guī)劃師或保險(xiǎn)代理?yè)碛锌蛻羲炇鸬淖C明文件，否則法庭就不得不對(duì)雙方（代理與客戶）的意圖進(jìn)行闡釋。

　　如果沒(méi)有雙方都接受的證明文件，法庭一般會(huì)認(rèn)為，代理要承擔(dān)其默認(rèn)的代理責(zé)任，而保險(xiǎn)代理則要承擔(dān)銷售保單的相應(yīng)責(zé)任（為客戶遭受的損失進(jìn)行賠付）。

　　如果銷售及服務(wù)的基本意圖都無(wú)法證明或者模糊不清，那么律師和法庭有責(zé)任作出有利于受害方的決定。保險(xiǎn)公司不進(jìn)行賠付的部分將轉(zhuǎn)嫁到代理人身上。

　　五、職業(yè)責(zé)任險(xiǎn)那些不愿意購(gòu)買過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)的代理人，會(huì)讓自己及其家庭的財(cái)務(wù)蒙受風(fēng)險(xiǎn)。聲稱自己將要購(gòu)買過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)的代理人，會(huì)發(fā)現(xiàn)有的條款規(guī)定：被獲知將要發(fā)生的損失，不在任何保單的承保范圍之內(nèi)。如果代理人已經(jīng)預(yù)知將要發(fā)生某種問(wèn)題，那么他/她就不能再購(gòu)買保險(xiǎn)來(lái)防范該問(wèn)題了。

　　保險(xiǎn)并不能代替完善的管理。這兩方面都是今天的職業(yè)代理人所需要的。一個(gè)復(fù)雜案件的辯護(hù)費(fèi)用本身就超過(guò)10萬(wàn)美元。而完善的管理有助于控制索賠的發(fā)生，從而將過(guò)失與疏忽保險(xiǎn)的成本降至最低。

　　想得到相關(guān)免費(fèi)資料，可與俄亥俄州米德爾頓市的文本庫(kù)系統(tǒng)聯(lián)系（8006661656）。

　　六、證券交易委員會(huì)審計(jì)程序

　　1940年投資顧問(wèn)法中的第209項(xiàng)條款，允許證券交易委員會(huì)進(jìn)行違章調(diào)查，或者采取行動(dòng)禁止該行為的發(fā)生。在配合調(diào)查過(guò)程中，如果有任何人無(wú)故不能或拒絕出席調(diào)查和作證，或無(wú)故不能或拒絕回答法律詢問(wèn)或出示賬簿，都將被判觸犯聯(lián)邦罪，處以罰款、監(jiān)禁或罰款加監(jiān)禁的處罰。

　　證券交易委員會(huì)最近公布的調(diào)查顯示，1981年以來(lái)，對(duì)注冊(cè)投資顧問(wèn)的審計(jì)次數(shù)已經(jīng)令人震驚地增長(zhǎng)了115%。盡管有許多人不相信這一數(shù)字，并且之前有過(guò)不同的報(bào)道，但證券交易委員會(huì)確實(shí)沒(méi)有降低其審計(jì)水平。

　　以下是關(guān)于證券交易委員會(huì)典型審計(jì)的信息，由俄亥俄州米德爾頓市的文本庫(kù)系統(tǒng)提供：

　　◆與證券交易委員會(huì)審查人的初步接觸證券交易委員會(huì)審查人的突然造訪并不是聞所未聞的。無(wú)論事先有沒(méi)有接到通知，當(dāng)審查人出現(xiàn)時(shí)，他/她必須出示正確的證件。注冊(cè)投資顧問(wèn)或公司負(fù)責(zé)人必須與審查人合作，并出示其正確的記錄。

　　根據(jù)實(shí)務(wù)慣例，證券交易委員會(huì)審查人，一般會(huì)在調(diào)查進(jìn)行前幾天給予注冊(cè)投資顧問(wèn)電話通知。即使得到了電話通知，該顧問(wèn)提前進(jìn)行準(zhǔn)備的時(shí)間也只有幾天而已。

　　◆審計(jì)過(guò)程審查人擁有查閱注冊(cè)投資顧問(wèn)所有賬簿、記錄的合法權(quán)利，只要它們與“投資咨詢活動(dòng)”有某種形式的關(guān)聯(lián)。盡管證券交易委員會(huì)審查人有一份他們需要遵守的手冊(cè)，但是每個(gè)審計(jì)者的風(fēng)格都不同，他們會(huì)使用自己的方式和程序進(jìn)行調(diào)查。例如，有些調(diào)查只持續(xù)幾個(gè)小時(shí)，審查人只是隨機(jī)查閱一些文件，以確定該顧問(wèn)遵守了“小冊(cè)子規(guī)則”，并且必要的復(fù)印件也已放在客戶文檔中。

　　但是，其他一些的審查人要檢查保存記錄的所有步驟以及每份文件，這種審計(jì)會(huì)持續(xù)三四天。你無(wú)法預(yù)測(cè)證券交易委員會(huì)審計(jì)的程度或范圍。但是，如果該注冊(cè)投資顧問(wèn)曾遭到過(guò)投訴，那么很明顯，這項(xiàng)調(diào)查將會(huì)是耗時(shí)長(zhǎng)久的。

　　◆后續(xù)程序如果在調(diào)查中發(fā)現(xiàn)了有待解決的問(wèn)題，那么，在完成審計(jì)之后，證券交易委員會(huì)審查人會(huì)起草一份通知書，以突出調(diào)查結(jié)果，一般稱之為補(bǔ)正通知。如果被發(fā)現(xiàn)的虧損和違法行為都不嚴(yán)重，那么審查人只是在通知中向注冊(cè)投資顧問(wèn)指出問(wèn)題所在，并要求其向證券交易委員會(huì)報(bào)告其改正的步驟。

　　但是，如果問(wèn)題很多、很嚴(yán)重，或者注冊(cè)投資顧問(wèn)拒絕在合理的時(shí)間內(nèi)改正被披露的違法行為（無(wú)論其問(wèn)題有多輕），這時(shí)，證券交易委員會(huì)的地區(qū)辦事處會(huì)對(duì)該顧問(wèn)啟動(dòng)合規(guī)程序，可以禁止其“違規(guī)活動(dòng)”，或是對(duì)其活動(dòng)地點(diǎn)進(jìn)行限制。

　　◆要求你作出回應(yīng)一旦接到了補(bǔ)正通知，你應(yīng)該立即采取行動(dòng)，對(duì)目前的狀況予以糾正。然后，你要寫信給審計(jì)者，提供你對(duì)每個(gè)問(wèn)題的回應(yīng)證明。這樣審計(jì)過(guò)程才能結(jié)束。確定你修正了企業(yè)的業(yè)務(wù)，以避免同樣的問(wèn)題重復(fù)發(fā)生。如果你下一年還要被審計(jì)，那么審計(jì)者肯定會(huì)拿到相關(guān)文件，以便檢查你是否持續(xù)保持合法狀態(tài)。