企業(yè)資金籌措與運用（第2版）

目 錄

項目一 資金管理基本理論認知 1
任務一 認知資金運動過程 3
任務要求 3
任務描述 3
理論認知 5
一、資金運動規(guī)律 5
二、資金運動活動的內容 6
三、資金運動過程中的財務關系 7
四、資金運動過程中的財務目標 8
任務解析 11
理論延伸 12
一、所有者與經(jīng)營者的矛盾與協(xié)調 12
二、所有者與債權人的矛盾與協(xié)調 13
任務基礎訓練 13
任務二 分析資金管理活動環(huán)境 14
任務要求 14
任務描述 15
理論認知 16
一、企業(yè)資金管理環(huán)境 16
二、資金管理的原則 20
任務解析 22
理論延伸 22
一、企業(yè)資金管理主體 22
二、企業(yè)內部的資金管理機構 23
任務基礎訓練 23
案例分析 25
相關鏈接 26
項目二 資金管理價值觀念的確立 29
任務一 確立資金時間價值觀念 30
任務要求 30
任務描述 30
理論認知 31
一、認知資金時間價值 31
二、資金時間價值的計算 31
任務解析 38
理論延伸 39
任務基礎訓練 39
任務二 確立風險價值觀念 42
任務要求 42
任務描述 42
理論認知 42
一、風險與財務決策 42
二、風險衡量指標 44
三、風險報酬的計算 45
任務解析 46
任務基礎訓練 47
項目綜合實訓 48
案例分析 49
相關鏈接 50
項目三 資金籌措分析 53
任務一 確定企業(yè)籌資規(guī)模 55
任務要求 55
任務描述 55
理論認知 56
一、籌資規(guī)模定量預測法 56
二、籌資規(guī)模定性預測法 61
任務解析 61
理論延伸 62
一、企業(yè)籌資的目的、渠道及方式 62
二、企業(yè)籌資應遵循的原則 66
任務基礎訓練 67
任務二 分析權益資金籌措方式 69
任務要求 69
任務描述 69
理論認知 70
一、發(fā)行普通股 70
二、發(fā)行優(yōu)先股 75
三、吸收直接投資 76
任務解析 78
任務基礎訓練 80
任務三 分析債務資金籌措方式 81
任務要求 81
任務描述 81
理論認知 82
一、商業(yè)信用 82
二、銀行借款 84
三、發(fā)行公司債券 88
四、融資租賃 91
任務解析 94
任務基礎訓練 95
任務四 計算籌資成本 97
任務要求 97
任務描述 98
理論認知 99
一、資金成本的內容 99
二、資金成本的計算 99
任務解析 104
理論延伸 105
一、邊際資金成本的計算 105
二、決定資金成本高低的因素 107
三、資金成本的作用 108
任務基礎訓練 108
任務五 分析與衡量籌資風險 111
任務要求 111
任務描述 111
理論認知 112
一、成本習性、邊際貢獻和息稅前
利潤 112
二、經(jīng)營杠桿 114
三、財務杠桿 116
四、復合杠桿 118
任務解析 120
任務基礎訓練 123
任務六 選擇資金結構 126
任務要求 126
任務描述 126
理論認知 127
一、資金結構概述 127
二、資金結構的選擇方法 128
任務解析 131
理論延伸 133
一、公司價值分析法確定最佳資金
結構 133
二、資金結構的調整 135
任務基礎訓練 136
項目綜合實訓 138
案例分析 140
相關鏈接 143
項目四 項目投資分析 145
任務一 認知項目投資基本理論 147
任務要求 147
任務描述 147
理論認知 147
一、項目投資的相關術語 147
二、項目投資的特點 149
任務解析 149
任務基礎訓練 149
任務二 計算項目凈現(xiàn)金流量 150
任務要求 150
任務描述 150
理論認知 151
一、確定現(xiàn)金流量內容 151
二、計算項目凈現(xiàn)金流量 152
任務解析 155
理論延伸 156
任務基礎訓練 157
任務三 選擇項目投資評價指標 159
任務要求 159
任務描述 159
理論認知 159
一、分析非折現(xiàn)評價指標 160
二、分析折現(xiàn)評價指標 162
任務解析 166
任務基礎訓練 167
項目綜合實訓 170
案例分析 171
相關鏈接 172
項目五 證券投資分析 173
任務一 認知證券投資基本分析 174
任務要求 174
任務描述 174
理論認知 175
一、證券投資的種類 176
二、證券投資的目的及原則 176
三、影響證券投資決策的因素
分析 177
任務解析 180
任務基礎訓練 181
任務二 分析債券投資價值 182
任務要求 182
任務描述 182
理論認知 183
一、債券的分類及特點 183
二、債券的風險 184
三、債券價值的估算 185
四、計算債券投資收益率 186
五、債券投資的優(yōu)缺點 188
任務解析 188
任務基礎訓練 189
任務三 分析股票投資價值 191
任務要求 191
任務描述 191
理論認知 191
一、股票的特征、價值與價格 191
二、股票價值的評估 192
三、股票投資收益率的計算 194
四、股票投資的優(yōu)缺點 194
任務解析 195
理論延伸 196
一、市盈率分析 196
二、證券投資組合 197
任務基礎訓練 199
項目綜合實訓 200
案例分析 201
相關鏈接 203
項目六 營運資金決策分析 205
任務一 確定現(xiàn)金持有量 207
任務要求 207
任務描述 207
理論認知 208
一、現(xiàn)金管理的目的和持有現(xiàn)金的
動機 208
二、現(xiàn)金持有成本 209
三、最佳資金持有量預測方法 210
任務解析 213
理論延伸 214
一、現(xiàn)金收支的內部控制制度 214
二、現(xiàn)金收支管理方法 215
任務基礎訓練 215
任務二 制定應收賬款政策 217
任務要求 217
任務描述 217
理論認知 218
一、應收賬款的功能 219
二、應收賬款的成本 219
三、信用政策 220
任務解析 223
理論延伸 224
一、應收賬款的監(jiān)督 224
二、應收賬款保理 225
任務基礎訓練 226
任務三 確定存貨經(jīng)濟批量 228
任務要求 228
任務描述 228
理論認知 229
一、存貨成本 229
二、存貨經(jīng)濟批量的確定方法 230
三、再訂貨點、訂貨提前期和保險
儲備 232
任務解析 233
理論延伸 234
一、存貨管理的目的與功能 234
二、ABC管理法 235
任務基礎訓練 236
項目綜合實訓 238
案例分析 239
相關鏈接 241
項目七 股利分配政策分析 245
任務一 認知利潤分配程序 247
任務要求 247
任務描述 247
理論認知 247
一、利潤分配的原則 247
二、利潤分配的一般程序 248
任務解析 249
任務基礎訓練 249
任務二 選擇股利分配政策 250
任務要求 250
任務描述 250
理論認知 252
一、影響股利政策的因素 252
二、股利政策的類型 253
三、股利支付 255
任務解析 257
任務基礎訓練 259
項目綜合實訓 261
案例分析 262
相關鏈接 263
項目八 全面預算控制 265
任務一 選擇預算編制方法 269
任務要求 269
任務描述 269
理論認知 270
一、全面預算的內容和體系 270
二、預算編制的方法 271
任務解析 275
理論延伸 277
一、定期預算與滾動預算 277
二、財務預算的意義 279
三、財務預算制度 279
任務基礎訓練 280
任務二 編制企業(yè)預算 282
任務要求 282
任務描述 282
理論認知 283
一、業(yè)務預算的編制 283
二、專門決策預算的編制 288
三、財務預算的編制 288
任務解析 291
任務基礎訓練 293
任務三 考核預算執(zhí)行主體 295
任務要求 295
任務描述 295
理論認知 296
一、責任中心的確定 297
二、成本中心 297
三、利潤中心 299
四、投資中心 301
任務解析 304
任務基礎訓練 305
項目綜合實訓 308
案例分析 310
相關鏈接 311
附錄 貨幣時間價值系數(shù)表 314
參考文獻 326