國有企業(yè)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究

　　目前我國國有企業(yè)內(nèi)部治理弱化現(xiàn)象仍然十分突出，表現(xiàn)為治理主體單一、治理主體行為能力弱化、董事會(huì)及其成員行為失當(dāng)、經(jīng)理層行為失控、治理機(jī)制不完善等。我們認(rèn)為，對這些風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)以防為主、“防”“治”結(jié)合，構(gòu)建完善的內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，防范公司內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)。具體而言：一是通過客觀的內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，使企業(yè)自身從總體上把握內(nèi)部治理的水平，從內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警的分析報(bào)告中詳細(xì)了解影響本公司治理水平的因素及主要問題，從而明確建立公司治理戰(zhàn)略，明確公司在治理結(jié)構(gòu)方面中遠(yuǎn)期內(nèi)所要達(dá)到的目標(biāo)和為此需要采取的相關(guān)行動(dòng)；二是通過構(gòu)建內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系為企業(yè)推進(jìn)公司治理戰(zhàn)略建立參照系，通過對內(nèi)部治理現(xiàn)狀和應(yīng)當(dāng)達(dá)到的目標(biāo)之間的差距分析，為公司制定和實(shí)施公司治理戰(zhàn)略提供重要依據(jù)；三是通過風(fēng)險(xiǎn)識別手段，掌握各項(xiàng)治理要素的運(yùn)行狀況，及時(shí)發(fā)現(xiàn)可能出現(xiàn)的問題，形成完善的科學(xué)決策機(jī)制和診斷機(jī)制，對企業(yè)治理風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)控，進(jìn)而提高企業(yè)的競爭力。內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究既是一個(gè)復(fù)雜的理論問題，又是一個(gè)實(shí)用性很強(qiáng)的實(shí)踐問題。因此，科學(xué)的研究方法的選擇，對風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警分析結(jié)論產(chǎn)生著決定性的影響。根據(jù)研究的需要，本書將規(guī)范分析、案例分析、統(tǒng)計(jì)分析等方法綜合運(yùn)用于研究過程中。首先，采用歸納與演繹分析相結(jié)合的方法梳理內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)的具體表現(xiàn)，確定其風(fēng)險(xiǎn)類別，并在此基礎(chǔ)上，構(gòu)建內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)體系；其次，采用統(tǒng)計(jì)實(shí)證分析方法構(gòu)建國有企業(yè)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)模型，并結(jié)合內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)及其相關(guān)指標(biāo)性質(zhì)，確定風(fēng)險(xiǎn)臨界區(qū)域。最后，采用規(guī)范分析與統(tǒng)計(jì)描述分析方法，建立內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警運(yùn)行及保障機(jī)制，并進(jìn)一步設(shè)計(jì)對內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)解決方案。本書共分8章進(jìn)行討論：第1章提出內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)涵及種類，指出本書的研究動(dòng)機(jī)，并對全書的架構(gòu)進(jìn)行概要性描述；第2、3、4、5章重點(diǎn)討論股東治理風(fēng)險(xiǎn)、董事會(huì)治理風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)理層治理風(fēng)險(xiǎn)、監(jiān)事會(huì)治理風(fēng)險(xiǎn)的概念及其表現(xiàn)形式，構(gòu)建了內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)指標(biāo)體系，并在此基礎(chǔ)上，對我國國有企業(yè)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行統(tǒng)計(jì)描述；第6章分別采用主成分分析法和生存分析法構(gòu)建了國有企業(yè)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型；第7章對內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警運(yùn)行機(jī)制及保障機(jī)制進(jìn)行闡述和分析；第8章針對目前國有企業(yè)股東、董事會(huì)、經(jīng)理層、監(jiān)事會(huì)治理風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)狀，提出相應(yīng)的解決方案。管理學(xué)中的“煮蛙”理論告誡我們，企業(yè)在經(jīng)營過程中，風(fēng)險(xiǎn)無處不在，但由于對周邊環(huán)境的逐漸習(xí)慣，企業(yè)往往對風(fēng)險(xiǎn)向危機(jī)的轉(zhuǎn)化過程渾然不知，從而最終走向失敗，就如青蛙在逐漸升溫的水中被煮熟一樣。企業(yè)要擺脫失敗的命運(yùn)，必須要對風(fēng)險(xiǎn)保持清醒的認(rèn)識。眾所周知，公司風(fēng)險(xiǎn)有一個(gè)逐步顯現(xiàn)、不斷惡化的過程，因此，通過建立內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)指標(biāo)體系、構(gòu)建內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型，可對企業(yè)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行跟蹤、監(jiān)控，從而及時(shí)發(fā)現(xiàn)內(nèi)部治理風(fēng)險(xiǎn)信號，利用相應(yīng)解決方案而實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)控目標(biāo)。

　　劉紅霞，現(xiàn)任中央財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院教授、博士生導(dǎo)師，兼任北京市高級會(huì)計(jì)師評審專家、北京會(huì)計(jì)學(xué)會(huì)理事、招商銀行及中孚實(shí)業(yè)獨(dú)立非執(zhí)行董事。2004年6月取得中央財(cái)經(jīng)大學(xué)管理學(xué)博士學(xué)位，2004年9月至2007年4月在南開大學(xué)公司治理研究中心進(jìn)行博士后研究工作。主要從事財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理及公司治理領(lǐng)域研究，目前已出版學(xué)術(shù)專著4部，在《財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)》、《投資研究》、《財(cái)政研究》、《經(jīng)濟(jì)管理》等學(xué)術(shù)刊物發(fā)表論文近80篇，主持省部級及其他橫向課題9項(xiàng)。